C’è un modo nuovo di fare i conti con i propri desideri: non chiedersi più se possiamo permetterci qualcosa, ma quanto ci costerà al mese. Una distinzione apparentemente innocua, quasi una semplice comodità offerta dalla tecnologia, che racconta però un cambiamento molto profondo nel nostro rapporto con il denaro.
Un paio di scarpe, un vestito, uno smartphone, un elettrodomestico. Fino a qualche anno fa, se non si fosse disposto della somma necessaria, si sarebbe aspettato. Si metteva da parte qualcosa, si faceva qualche rinuncia, si rimandava l’acquisto al momento maggiormente favorevole. Oggi, invece, possono bastare pochi clic per portare a casa ciò che desideriamo e rinviare il pagamento ad un momento successivo. In tre rate, quattro pagamenti, l’importo complessivo risulta apparentemente sostenibile. Il desiderio viene soddisfatto subito, il pagamento si completa nel tempo.
È quello che accade grazie al Buy Now Pay Later, letteralmente compra ora e paga dopo: la formula che ha trasformato il credito in un gesto semplice, rapido e sempre più integrato nelle abitudini di consumo. Non occorre recarsi in banca, richiedere un finanziamento o affrontare procedure complesse. La possibilità di dilazionare la spesa compare direttamente nella schermata di acquisto, accanto alle altre modalità di pagamento.
Il potere di una rata che sembra piccola
I numeri aiutano a comprendere la portata del fenomeno.
Secondo l’Osservatorio Innovative Payments del Politecnico di Milano, nel 2025 il Buy Now Pay Later ha raggiunto in Italia un valore di 9,9 miliardi di euro, con il 17% degli italiani che ha utilizzato questa modalità di pagamento.
Anche la Banca d’Italia, nella Nota di stabilità finanziaria e vigilanza n. 50 pubblicata nel marzo 2026, rileva una crescita significativa: la quota di nuclei familiari che ha fatto ricorso al BNPL è passata dal 4% nel 2022 al 30% nel 2025. Un aumento considerevole, anche se circa due terzi delle famiglie utilizzatrici vi ricorre soltanto occasionalmente.
Quando il credito entra nella quotidianità
Il pagamento rateale può essere uno strumento utile per distribuire una spesa importante, affrontare un imprevisto o gestire con maggiore flessibilità il bilancio familiare. Il problema nasce quando il ricorso al credito smette di essere una scelta occasionale e diventa una consuetudine necessaria per sostenere i consumi ordinari.
Non sempre si rateizza perché si desidera acquistare qualcosa di particolarmente costoso, a volte lo si fa semplicemente perché pagare tutto insieme è diventato più difficile. In questo modo il credito, da strumento per realizzare un progetto, rischia di trasformarsi in un modo per mantenere un livello di consumo che il reddito corrente non riesce più a sostenere.
La Banca d’Italia ha evidenziato un aspetto particolarmente significativo: il BNPL sta coinvolgendo anche fasce di popolazione finanziariamente vulnerabili, con risorse patrimoniali limitate e debiti già in essere.
Si tratta di un dato che spinge a riflettere oltre la comodità della transazione. Il rischio più insidioso non è necessariamente la singola rata, ma la somma di più rate. Il problema può sorgere quando le scadenze si moltiplicano e la somma degli impegni supera la capacità di spesa effettiva. Non significa che ogni acquisto rateizzato conduca al sovraindebitamento. Significa, piuttosto, che la facilità con cui si può accedere al credito può non coincidere necessariamente con la capacità di sostenerlo.
Le regole non bastano, serve consapevolezza
La questione è anche al centro dell’attenzione europea.
La nuova direttiva sul credito ai consumatori (UE 2023/2225), recepita in Italia con il decreto legislativo n. 212 del 31 dicembre 2025, estende la disciplina del credito alla maggior parte delle operazioni Buy Now Pay Later. Dal 20 novembre 2026 gli operatori dovranno adeguarsi alle nuove disposizioni, che rafforzano gli obblighi di trasparenza e la valutazione del merito creditizio.
Un passaggio importante, pensato per offrire maggiori garanzie ai consumatori e contenere i rischi di sovraindebitamento. Ma le regole, da sole, non bastano. Serve anche un’educazione finanziaria capace di accompagnare le persone nelle scelte quotidiane, soprattutto in una società nella quale acquistare è diventato sempre più semplice ed immediato, mentre comprendere il peso complessivo delle proprie decisioni economiche richiede attenzione e pianificazione.
Abbiamo imparato a dividere il prezzo delle cose, a rendere piccolo ogni importo, a spostare in avanti il momento del pagamento ma il tempo non è una rata ed il futuro non è un conto sul quale possiamo continuare a prelevare senza conseguenze.
Possiamo comprare oggi e pagare domani. Ma domani, prima o poi, arriva.
di Alessandra Romano
Leggi le notizie di Piazza Borsa
Per restare sempre aggiornato, segui i nostri canali social Facebook, X, Instagram e LinkedIn
